Ogni mese CFS Rating redige la classifica delle migliori società d’investimento, confrontate in base al rating medio di tutti i comparti. Saldamente ancorata al primo posto, che occupa dallo scorso giugno, si conferma COMGEST AM, seguita da LAZARD FRERES GESTION e dalla società americana di Baltimora T. ROWE, che scalza DNCA Invest sul gradino più basso del podio. COMGEST AM (rating medio 4,28) è una società internazionale di asset management indipendente - specializzata nell’investimento in equity - che propone un’offerta di 13 comparti, gran parte dei quali guadagna 5 stelle di rating. Prendendo in esame un orizzonte temporale di 3 anni, citiamo le performance di alcuni prodotti, per fornire un’idea dei risultati ottenuti: Comgest Growth World +60% Growth India +60%, Growth Mid-Caps Europe +70% Growth America +87% Growth Japan +90%. Mantiene la seconda posizione LAZARD FRERES GESTION, il cui rating medio perde qualche centesimo, passando da 4,15 a 4,08. Sono diverse le asset class rappresentate dall’offerta che conta un totale di 13 comparti: abbiamo fondi azionari focalizzati sull’area Euro-Europa, OICR Obbligazionari Euro-Europa, convertibili e infine strumenti Bilanciati. I risultati migliori in termini di rating provengono dal segmento dei fondi obbligazionari, tutti investiti in euro. Segnaliamo Objectif Capital Fi R Dis che in cinque anni incassa oltre il 40% e Objectif Credit FI che incamera il 25%. T.ROWE PRICE è una società di investimento dalla ricca offerta (i prodotti autorizzati alla distribuzione in Italia sono una trentina) e molto competitiva. Fra gli ottimi azionari citiamo T.Rowe US Large Cap Growth Eq. A che, con un un patrimonio gestito 750 mln di dollari e una performance triennale che supera il 100% è da considerare uno dei fondi bandiera della società.

La seconda parte dello studio è circoscritta su di un preciso segmento di investimento, ossia su una specifica asset class. In questo numero analizziamo le società più attrezzate nel fornire prodotti di investimento bilanciati, flessibili e alternativi. Al primo posto troviamo i fondi di NN Investment Partners (rating medio 4,12), la società dei Paesi Bassi che sino a qualche tempo fa si chiamava ING. Al gradino intermedio del podio troviamo la società belga con sede a Brussels DeGroof-Petercam (3,92) e infine Fidelity. Per quanto riguarda NN, con oltre 70 mln di euro gestiti segnaliamo il Bilanciato Prudente Patrimonial Defensive X, un OICR che presenta un rapporto rischio/rendimento equilibrato e Alternative Beta X un fondo forse fra i meno conosciuti ma fra i migliori Absolute Return di categoria. Il prodotto ha chiuso sia il 2014 che il 2015 nel primo quintile di rendimento e negli ultimi 3 anni ha incassato il 25%. Petercam Balanced Defensive Growth, in virtù di un rendimento triennale che supera 20 punti emerge come uno dei prodotti migliori della categoria. Chiudiamo la nostra rassegna con il colosso Fidelity, della cui corposa offerta oggi segnaliamo Fidelity Euro Balanced a distribuzione proventi. Qualche numero: il patrimonio gestito raggiunge 600 mln di euro ed è facile comprendere perché un gran numero di investitori lo abbia scelto: il rendimento annualizzato a 3 anni di quasi dieci punti, otto punti e mezzo a 5 anni. Completa il quadro un profilo commissionale contenuto.